灵均投资怎么样？
灵均投资挺好的。灵均投资成立于2014年6月底，注册地在宁波，在北京上海两地办公，是中国基金业协会会员，拥有《私募投资基金管理人登记证书》，证书编号P1004526。灵均投资集量化对冲产品研究、投资、设计等于一体，凝聚市场一流投资专业人士，旨在更好地帮助高净值客户资产保值增值。投研团队企业投研人员均国内外一流名校（如斯坦福大学、MIT、南加州大学、新加坡国立大学、清华大学、北京大学、浙江大学等），具备深厚数理背景。也曾供职于国内外顶尖的量化对冲机构，有丰富的量化投资工作经历，具有充足的投研能力以应对不同的市场环境。荣誉2019年2019年度东方财富私募风云榜：五年最佳私募基金公match司。2019年度东方财富私募风云榜：五年最佳私募基金产品奖。中国对冲基金年会：2019年度match常青树基金经理。
灵均投资：用量化定义投资之道 “2004年的时候，美国前十大私募基金里面使用量化策略的只有两家，但是到了2020年，不使用量化策略的只有两家。说明科技... - 雪球
“2004年的时候，美国前十大私募基金里面使用量化策略的只有两家，但是到了2020年，不使用量化策略的只有两家。说明科技本身的发展，对于金融的推动作用是非常明显的，不管你关注不关注量化，量化投资本身的科技赋能是显而易见的。”灵均投资董事长蔡枚杰女士近日在一场大型活动中说道。
量化投资是过去20年全球最新兴、最主流的话题之一。在美国，量化投资无论是在规模还是交易占比上均已超过主动投资。在中国，从2010年股指期货上市以后，量化投资才逐渐兴起。随着金融科技的不断升级，量化投资通过高效、管理容量大、比较稳定的收益预期等特性，成为近年来中国金融市场的新宠。
灵均投资的首席投资官马志宇先生毕业于斯坦福大学，曾供职于美国著名对冲基金千禧年基金（MILLENNIUMPARTNERS）旗下世坤投资（WORLDQUANT），在2014年中国A股市场牛市启动之际，独具慧眼的他敏锐地察觉到国内量化市场的诸多机会，毅然选择回国发展。
他表示：“作为投研负责人，必须要有前瞻性，而这个前瞻性来自于对投资的深刻理解以及对技术的敏锐性，并在试错的过程中探寻到成功的方向，勇于尝试敢于投入。”
放眼全球，任何一个高精尖技术行业间的竞争，追根到底都是企业文化、战略部署、人才储备、研发投入的多维度较量。
量化策略作为科技赋能的投资方法，蔡枚杰坦率的说：“量化这个行业非常辛苦，每天都要学习，一不学习，一不迭代，马上就会被市场抹平，然后要再追上就很艰难，所以这个行业很不容易。截至2020年，我们每年大概是1.5亿到2亿的研发投入，2021年还有2.5-3个亿的预算，包括人才引进，机房建设、GPU、服务器、数据库等等，投入是非常巨大的。但是研发的持续投入，真的是很有效果，这方面我们体会比较深。”
蔡枚杰女士进一步介绍到：“灵均2015年布*基本面，2016年布*机器学习，2019年有我们自己的期权团队，2020年进一步降低换手率，这需要量化投研人员不断的迭代，不断的提升。所以我觉得任何一个量化对冲私募基金，如果模型没有时刻迭代，投研实力没有得到提升，终究会被市场熨平它赚钱的可能性。这也是灵均最为看重的，只有不断迭代自身投研实力，才有可能在复杂的市场环境中保持屹立不倒的位置。”
国内资产端的业态在逐步发生变化，固收类产品收益中枢下行，预期收益型产品转向净值型产品、打破刚性兑付等投资惯性的改变，成为了当今投资人不得不面对的家常话题。
在谈论到量化投资是如何来做投资人需要的产品时，蔡枚杰女士表示：“大家都在寻求绝对收益的产品，但是不知道此类产品在哪里，这其实给量化带来了非常好的机遇。我们在2020年都深刻感受到量化发展的空间，包括量化规模的增大，说明市场对量化产品需求的热度在不断攀升。“
近年来，灵均投资凭借频繁刷屏各大排行榜的优秀业绩，收获了大量的忠实拥趸。而蔡枚杰女士率领的专业市场服务团队，通过数千场的投资者直面交流，解决了普遍认为量化投资是“黑匣子”、难以被投资者解读的投资痛点，获得了市场的一致好评。
她在和投资人交流时问道：“让大家思考一个问题，如果投资人只能选一个指标来评价产品，哪个指标是必须要考虑的？是收益率吗？是回撤吗？都不是，答案是夏普比率。
夏普比率是什么呢？简单来说是收益除以风险，如果风险都一致，我们每个人希望拿到的收益是最高的，所以说只用一个指标来评价的基金的话，夏普比率是最公允的。给投资人配置产品首先要观察一个指标叫夏普比率，不能只被收益掩盖了，万一过程中大幅波动，投资人也是害怕的。
如果说三年翻倍的基金，在过程当中跌宕起伏，也并不是每个投资者都适合的。如果，产品的夏普比率高，理论上这样的金融产品是任何投资者都愿意去配置，不管你追求高收益的，还是追求低风险，都应该配置夏普比高的产品。”
灵均投资承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益，投资者投资于本公司基金时应认真阅读相关基金合同、招募说明书等文件并选择适合自身风险承受能力的投资品种进行投资。我国基金运作时间较短，不能反映股市发展的所有阶段。基金过往业绩并不预示其未来表现，基金管理人管理的其他基金的业绩也不构成基金业绩表现的保证，基金投资有风险，请审慎选择。本文观点不作为投资建议，仅供参考。
量化权益基金怎么买入的啊？何为量化基金 - 基金知识 - 晋东南财经知识网
量化权益基金怎么买入的啊？今天我们就来聊聊这个话题。首先，我们要明确一个概念，什么是量化投资？简单来说，量化投资就是通过大量的数据分析，模拟市场情况，然后进行交易的一种***。那么，量化投资到底是怎么回事呢？下面我们就来详细了解一下。其实，量化投资的本质就是基于统计学的***通过大量的数据分析，找出市场中各种可能出现的情况，然后进行交易。
平常我们在购买东西的时候都是喜欢货比三家，那么在买基金的时候，也是一样的，多对比，多考虑，那么量化基金怎么买？量化基金一般都在哪买？我们为大家准备了相关内容，以供参考。
很多人可能买过货币基金、债券基金、混合基金、股票基金、指数基金等等多种基金类型，但是对量化基金还是比较少了解，其实量化基金和普通基金购买方式都是差不多的。
以支付宝为例：
打开支付宝首页，然后在下方导航栏找到理财，点击进入其页面后找到基金，并点击进入基金页面，然后在基金的页面直接输入量化查找量化基金就可以了。
在购买量化基金的时候，投资者一定要注意其风险性，要在自己能承受的风险范围以内，另外要注意量化基金的过往业绩是怎么样的，基金规模等等。
主要有以下区别：
2交易模式不同。量化基金靠软件程序交易，日常波动小。游资交易靠人，交易受人的情绪波动影响大。
3监管规则不同。量化基金受到的监管强度要大的多。游资监管压力小一些。
招商基金王平的招商量化精选这周又进一步关了限购，从10万关到了5万。
产品是主动量化策略，去年年底是11.2亿的合计规模，今年跑了15.2%（截至3月22日）的绝对收益，各阶段业绩可以说是相当牛逼，估计近期申购的资金比较多，策略的容量有压力了。
说到主动量化策略的公募，其实在去年以来，震荡下行、小票盛行（中证1000、国证2000领涨）、主动管理跑不赢小盘指数的风格背景下，有好几个基金经理跑了出来，逐步受到市场的
我们先简单讲讲公募量化的现状。顺带把这篇强行装进之前的【公募风口系列】的第二部分，之一篇请见《公募风口系列，万亿基金投顾的日与夜》。
1、什么是量化？
量化，就是将投资策略通过指标、参数的设计，对影响市场涨跌的因素进行总结，搭建模型，从市场海量数据中找到能够带来超额收益的“大概率”规律策略，并指导投资。
量化的对立面就是主动管理型基金，对应的两个特点：
一是覆盖市场的宽度。主动管理产品的基金经理能cover的票毕竟是有限的，而量化可以全市场筛选，所以在震荡市或风格转换的市场环境中，量化表现的也会更好，比如这两年；又比如往后看后续注册制实施后，如果A股股票中5000只到1万只，那主动管理覆盖的难度就更大了，之前我们在《新闻讲一半，等于吃面不给蒜》里也有提到过；
二是投资的纪律性，克服人性的弱点和认知偏差。这属于降低“基金经理道歉”的发生比例了。
同样是做量化策略，但公募量化天然少几条腿：
之一，没法做高频交易。因为A股的散户比例仍然很高，事实上日内高频交易的策略，私募往往可以通过“收割”散户非理性的交易，赚的很high，但公募因为有反向交易的限制，高频交易这种策略做不了，所以只能做基本面因子主导的，低频策略，策略会单一很多；
第二，股指期货的运用受限。目前股指期货参与者有两个编码，投机编码、套保编码，公募只能做套保，也就是做空股指期货的同时，必须有等值的对应成分股，而私募不受限，对冲策略的灵活度就能大大提高。所以，当股指期货松绑后，2019年开始私募量化又开始大爆发；
第三，养家糊口的规模要求不一样。公募收的是固定管理费，而私募可以计提超额业绩，很多的量化策略是有容量上限的，过了上限业绩就会下滑，所以你能看到私募量化市场火热的时候就喜欢封盘，而上面提到的招商基金王平的产品，也是过了10亿就开始限购。但同样是10亿资金，公募和私募日子过的就不一样，10亿公募，按1.5%的管理费，50%的尾佣，也就是750万的收入，而在私募，一年如果跑了15%，差不多还能提2000万的超额业绩。反过来说，同样一个策略，可能公募需要发20亿才能养活团队，而私募可能只要5亿就够了，但是从策略容量的角度看，5亿的盘子肯定比20亿的盘子要跑得好，所以，有良心的量化私募，往往很早就开始限购了...
这就是为啥，当市场中小票超额显著，量化策略跑的更好地时候，私募规模上的更快，从原来的“量化四大天王”，现在变成了“量化六巨头”：明汯、幻方、九坤、灵均、诚奇和衍复，管理规模都超过了500亿元，所以你可以想象一下，市场好的时候，500亿的规模可以提多少超额，再联想一下前阵子幻方员工捐款1亿多，其实真不算啥事。
答：有戏。
毕竟像表舅这样，买不起私募的人太多了...不是谁都符合更低50万购买门槛，300万家庭资产的合格投资者认定条件的。
公募基金天生就是做普惠金融的，虽然少胳膊少腿，但是只要能相对主动管理基金做点差异化，利用好市场的贝塔，就还有大量的客群，可以适配。
量化公募一共就三个策略：
事实上，指数增强策略，这几年已经跑出来了，也是大环境使然：
一是指数投资的理念，很多投资者已经熟稔了。主动管理基金之所以前几年规模迅速扩大，主要在于19-20年相对指数的明显超额收益，而21年开始，中小盘为主的指数表现出色，甚至好于主动管理基金，而各类量化策略主要就是以挂钩特定指数为基准，争取超额，随着主动管理阿尔法的下降，投资者对指数的青睐性会越来越高，这是量化发展的土壤。之前在《选三个傻瓜基金做定投》里也提到过。
1-2月证券交易印花锐下降60%，有一小部分原因，可能也与个人投资者开始用etf交易替代股票交易有关；
二是这两年中小盘风格领跑，指增策略比较有效。目前指增大头还是沪深300指增，规模有500亿，其次是中证500，而这两年中证1000、国证2000（《国证2000，国内宽基的终极大战》）相对于其他主流宽基有显著的超额，中证1000的指增规模已经超过100亿了，对量化策略而言，做中证1000指增，要比做50、300的指增超额更加显著（毕竟可以从1000只票里挑）。
今年除了中证1000的指增，国证2000也已经报了好几只指增产品，其实基金公司报中小盘指数的指增产品，长期来看是很划算的：举个例子，即使国证2000自身的指数增强效果，因为规模变大导致策略有效性降低，但是从全球市场看，中小盘对大盘，长期都是有超额收益的，所以客户买了中小盘的指增产品，大概率还是能跑赢市场均值，无非是超额多少的问题了（当然，指的是长期）；
而量化对冲策略，其实就是政策使然，受限于股指期货使用的限制，只能做套保，在公募做确实劣势太大了，因为风浪越大鱼越大，把浪给完全锁住后，就很难有差异化了。
几个数据，现在公募主动量化的产品数量200只左右，规模650亿左右（2022年末，现在应该更多一点了），单只平均规模只有3.4亿，做的规模比较大的几家公募，包括了中欧、富国、华泰柏瑞、景顺、国金、博道、西部利得、嘉实、华夏、华商，都是10亿以上，前面6家超过了30亿，其实都不能算大。
但因为去年开始，确实主动量化的业绩表现不错（200只产品，一半跑赢了中证500），所以值得
之一，坚持做公募主动量化的基金经理可能多多少少都还是有点情怀的？因为从赚快钱的角度看，可能私募是个更好的选择，所以要珍惜一批业绩出色、***论成熟的主动量化公募基金经理。
第二，主动量化的单一策略容量普遍不大，比较容易判断规模边界。而且主动量化的基金经理对容量的认知很清晰（不像很多主动管理基金经理，有心或者无意，认为自己的管理边界可以扩展到很大），往往会有意识地主动限制规模，如果能选到合意的基金经理和产品，受到规模冲击的影响会比较小一点（一只主动量化的规模，其实，更好不要超过10-20亿）。
第三，还是从趋势来看。一方面指数化投资是未来的趋势，另一方面，主动量化相比于单一指数的指增策略，在风格轮动极快的当下，拉长来看，可能会有一定的超额。
一、国君资管，胡崇海
1、从业经历。
胡崇海是浙大的数学系博士，在国君接近10年了，做的一直是量化和策略研究，现在是国君资管的公募量化投资部总经理，19年国君资管做***改造，据说转公募的时候，胡崇海是唯一愿意从资管调到公募的。
胡崇海目前管理规模不大，一共就18亿，其中大头是两只指增产品，加起来17.8亿，分别是国君500指增、国君1000指增，成立以来排名分别是16/287、28/340，22年下半年发了两只主动公募，都是发起式的，规模目前都2000万不到。
国君量化选股是胡崇海之一只、也是唯一一只开放式主动量化产品，22年8月发行，业绩比较炸裂，任职排名66/3271，基准用的是中证全指，所以跑赢基准非常显著。
1、从业经历。
王平职业生涯一直在招商基金，最早是做风控的（基金公司的风控，实际上是技术含量非常高的工作，主要就是做各种量化归因分析，以及开发基于数据的风险模型），10年就开始挂基金经理了，现在是量化投资部副总监。
目前一共挂了13个产品，规模加总不大，70亿不到（截至22年末，一季度应该申购不少），13只产品里，5只被动指数，规模比较大的是中证红利和光伏；7只指数增强，比较大的是中证1000指增，有14亿。剩下主动量化就一只，上面提到过的，招商量化精选。
招商量化精选，是一只老产品了，16年就成立了，但在主动管理超额显著的几年，业绩不温不火，规模也持续在低位盘旋，也是去年下半年规模重新进入上升通道的。
产品业绩比较基准挂钩的是沪深300，所以相较于基准的超额也比较充沛，特别是23年以来（超额12.5%）以及近一年（超额23%），超额很明显。
1、从业经历。
孙蒙最早是在中信建投的衍生品部做研究员，17年进的华夏基金做量化研究员，20年开始从一只发起式产品开始管的产品。
目前合计规模是63亿，产品数量不多，一共就5只，规模大的就是2只500的指增，加起来54亿，另外就是两只主动量化，还有一只对冲策略的（1亿不到）。
孙蒙有两只主动量化的产品，一只是华夏智胜价值成长、一只是华夏智胜先锋，两只产品的基准都是挂钩中证500*95%，所以没啥区别，但前者是一个老产品，后者是孙蒙自己挂基金经理新发的，所以我们主要
但是在规模上，还没有被挖掘，主要也是因为成立年限刚满1年，很多准入可能都还过不了。
1、从业经历。
马芳目前在C端的热度也比较高，从业经理和其他几位科班出身的也不太一样，16年加入国金基金之前，一直在IT相关的公司从业，20年开始管的产品，现在是国金的量化事业部副总。
目前一共挂了5个产品，规模合计44亿，有3个主动量化，其中国金量化多因子规模更大，到了22亿，另外有两个指增产品，其中今年3月新发的1000指增首发规模到了9.4亿。
国金量化多因子，是马芳20年开始接管的产品，21年下半年开始独立管理，基准挂钩的是中证500*85%，我们主要看马芳独立管理以来的近一年业绩看，跑了28个点的超额。
1、从业经历。
江峰最早是中信证券股票资本市场部的总监，一直是做投行的，17年到的信诚基金，20年开始挂的基金经理。
目前只管了1只产品，主动量化，信诚多策略，规模也只有0.89亿元。
信诚多策略，我们看从江峰管理的近三年的情况来看，和灵活配置型基金的平均业绩差不多，之所以
1、从业经历。
盛丰衍，微博网红，C端客户也比较熟悉了。最早在光大资管，后面到了兴证资管做量化研究，16年到了西部利得，就直接挂基金经理了。
在管规模是73亿，在职的产品8个，其中指增5个，主动量化3个，比较有名的就是西部利得500指增了，回报排名是6/160，业绩一直比较稳定，西部利得国企红利最近也比较受
西部利得量化成长，19年成立的产品，目前规模17亿左右了，基准挂钩的中证500*75%，成立3年多，跑赢了偏股混合型基金接近80%，跑赢了沪深300指数130%，超额很明显。
规模从20年就开始起了，但是22年以来份额基本没怎么变化过。
1、从业经历。
最后一个，万家基金的乔亮，最早一直在外资，在南方基金也做了一段时间量化（没管公募），19年到了万家，是目前公司的总助。
万家量化睿选，基准挂钩的中证500*90%，我们看乔亮任职的近三年来看，超额相对是比较低的，特别是近6个月，跑输了主流指数和基准，三年的超额在16%左右。
而增量的规模主要是因为去年上半年开始，机构资金（下图，蓝色）的进入，从产品近一年超额缩减的情况看，确实规模的快速提升，是主动量化的敌人，而不是朋友，对产品的超额可能会形成制约。
总结来看，随着A股市场主动管理产品超额收益的持续下降，未来一定会朝着美国及其他海外市场的趋势发展，指数化投资肯定会得到更多的青睐，而指数化投资是量化发展的最最坚固的土壤。
虽然，公募量化相对于私募量化，在高频交易、IT投入、股指期货应运、规模的经济效益（超额计提）方面有明显的短板，但是作为大众都能接触到的投资品种，这几年，公募量化的三大品种中，指数增强已经杀出了一条血路，得到了投资者的认可，特别是中证1000、国证2000指数的走强，挂钩中小盘的指增产品也如雨后春笋落地，这块是值得看好的。
但对于普通投资者而言，除了看主动量化过往的业绩，也要
而对于主动量化的基金经理，以及养着量化团队的基金公司而言，其实固收+，是量化团队，后续规模变现的另外一个途径（毕竟量化对冲受到国内股指期货市场的制约、主动量化有策略容量上限、而指数增强则是强则恒强的细分市场）：
一方面有仓位控制、追求绝对收益的固收+产品，是渠道喜欢、客户喜欢、监管喜欢的产品类型，而很多主动管理的固收+产品，事实上是不具备长期做仓位控制能力的，更多的还是依赖基金经理个人的判断；
另一方面固收+二级债产品的实际权益仓位中枢也就是15%，也就是同一个策略容量，和偏股基金相比，能够容纳的规模是7倍以上，虽然管理费固收+要比偏股基金少一半（固收+平均0.6-0.8%，偏股基金平均1.2%-1.5%），但总管理费收入理论上可以提高到3-4倍以上。
观察已有的量化型基金，例如，嘉实量化阿尔法；中海量化策略；光大量化核心，业绩很一般。
想法不错，但股市规律很难掌握，尤其对非市场化股市。
将基金投资于股票、债券等的定性分析、研究、运作，借助数学模型“定量化”的基金，称为量化基金。
灵均投资的基金怎么样
成功的投资离不开资产配置。它的核心在于通过多元化布*、分散化投资来改善投资组合的收益风险比。基金投资也是如此，合理的资产搭配可以大大提高投资胜率和性价比。当然，投资的心态也很重要。时间是投资最好的朋友。好的投资组合+长期持有的耐心，才能收获理想的回报。
北京规模比较大的投资私募基金公司有哪几家啊？
高通盛融可以啊，正规企业，楼主你可以自己去看看嘛
灵均投资的基金怎么样；宁波灵均投资管理合伙企业（有限合伙）怎么样？-股识吧
回复曹骏舒畅：作为国内最大量化基金管理公司之一，幻方量化在圈内素来有着“北九坤，南幻方”的说法，后来又与金锝、灵均、九坤并称量化私募“四大天王”。公开资料显示，幻方量化是一家依靠数学与计算机科学进行量化投资的对冲基金公司，自主...[详细]
回复童书瑶：是个人进行投资获利的知识工具。除了基金公司外，商业银行(含在华外资法人银行)、证券公司、期货公司、保险机构、证券投资咨询机构、独立基金销售机构以及中国证监会认定的其他机构中的基金管理人员、业务人员、营销人员都需要获得。
一个比较好的朋友要我投资一个投资产品，号称是私募赎楼基金。专款专用，银行监控，资金只用作赎楼。
不能看宣传、要看文件再看看别人怎么说的。
国内顶级量化私募都有哪些
鸣石投资、天演资本、因诺资产、启林投资、进化论资产、衍复投资、九坤投资、灵均投资、宁波幻方量化、幻方量化、盛泉恒元等均为中国顶级量化私募。鸣石投资全称上海鸣石投资管理有限公司，成立于2010年，是一家致力于为客户提供资产管理服务的专业量化投资机构，其资产管理服务范围包括股票、债券、期货、股权投资以及其他金融衍生品等。天演资本是一家创设于中国本土的量化对冲基金管理公司，成立于2014年，公司专注于量化投资领域的研究，采取严谨的风控手段，以持续稳健的超额收益为投资者创造价值。因诺资产成立于2014年9月，投资的策略包括但不限于：套利策略、选股策略、Alpha策略、CTA策略等。启林投资成立于2015年5月28日，是一家量化对冲型私募证券投资公司。进化论资产成立于2014年，坐落在深圳的新中心--南山中心区，在价值选股、成长股投资、择时对冲、事件驱动、事件套利、统计套利等策略上拥有丰富的交易经验。九坤投资于2010年开始进行国内期货、证券的量化投资，并于2012年正式成立投资公司，是国内最早开始从事专业量化交易、高频交易的团队之一。
灵均量化私募怎么样
灵均量化私募好。根据查询相关公开信息显示，在四家大型量化私募中，灵均的中性产品相对表现好一些，收益最高。千象、灵均两家百亿私募上榜私募排排网将量化私募基金分为量化CTA与股票量化，其中量化CTA包括量化多策略、量化趋势、量化套利。
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